360财富：用互联网思维重构财富管理

　　出身于恒天财富上海财富中心总监的360财富CEO程欢想通过互联网的方式将私人银行服务财富管理带给更多的用户，公司白领和中产阶层将是他的主要目标用户。5月底，程欢创立的360财富获得国内顶级VC机构华映资本千万级别人民币的注资。负责这次投资的华映资本副总裁曹霞认为，360财富的“互联网+财富管理”的模式是对传统财富管理模式的重要创新，是互联网金融的最佳商业模式之一。

　　重构利益链

　　360财富（www.360caifu.com）品牌创立于2012年，通过互联网线上模式为用户配置各种私人银行理财产品，产品包括信托、资管、阳光私募、海外保险、家族信托、PE、新三板基金、影视基金、并购基金等优质私人银行理财产品。

　　程欢表示，“互联网+财富管理”的模式可以为360财富带来很多优势。

　　传统财富管理公司主要通过全国布点分公司，大规模雇佣理财师来为高净值客户提供资产配置的服务。360财富舍弃了这样一个重资产模式，通过线上线下结合的O2O模式为高净值客户服务，而针对白领用户，则主要采用B2C的线上服务的方式。

　　利用互联网带来的高效率低成本优势，360财富可以开发更多样化的理财产品，同时可以大幅度让利给上游产品供给方和客户。

　　据程欢透露，金融机构给传统财富管理公司的产品渠道发行费用是百分之三以上，而360财富则大幅度降低发行成本，提高发行速度和效率，非常受上游金融机构产品合作伙伴的重视和欢迎。

　　另一方面，360财富同样可以为中产、白领用户提供收益高、安全性好的理财产品。一般情况下，像信托、PE、新三板基金等高收益产品的购买门槛非常高，起点在300万以上，被视作高端理财产品，普通投资者无法购买。360财富是如何做到的？

　　据程欢介绍，以信托为例，信托的收益权可以质押和转让，360财富获得信托收益权之后，再做拆分和转让给平台上的小微用户，将这些优质私人银行理财产品起点降低到100元起投，很多客户刚开始拿出几千元试试，安全收获高收益，后面都会拿出3万、5万、10万、30万元不等的资金追加投资，非常信任360财富这个平台。

　　在用互联网B2C方式获取理财用户的同时，程欢还布局了B2B模式的“自由理财师”APP平台（www.ziyoulicaishi.com），专门为传统金融机构的理财师服务。

　　多年的金融机构背景让程欢感受到理财师的多个职业痛点：第一是如何获得丰富优质的理财产品，第二是如何管理自己的客户资源，第三是如何学习提升自己的专业知识和技能。

　　程欢表示，“自由理财师”互联网APP平台的是理财师的“云端理财产品库”、云端客户CRM管理系统和学习培训“云学堂”，分别为理财师提供了相关的解决方案。他认为，解决了这三个核心的痛点和需求，理财师就不再需要依附于传统理财机构，可以成立自己的工作室，专注为客户服务。

　　通过这种B2B2C的方式，“自由理财师”平台也重构了理财师业务的利益链条-----相比在理财机构，独立理财师可以拿到更高的佣金，同等销售业绩理财师的收入会比之前提高10-20倍，而“自由理财师”通过互联网平台将这些理财师沉淀下来，通过理财师间接地向终端理财客户销售自己平台内的理财产品。

　　曹霞表示，互联网金融2.0时代是资产端的竞争。在互联网上，360财富已经成为了最大的理财产品销售平台，其中包销占到了近70%，分销占了30%。

　　从1.0到3.0

　　不少业内人士指出，无论是余额宝，P2P，还是在线基金分销和理财产品销售，互联网保险，还有互联网券商，事实上都属于财富管理的范畴。多数人相信，财富管理才是互联网金融的真正主战场。

　　如何在这个主战场获得胜出？程欢已经设置了从1.0到3.0的升级战略。

　　他表示，360财富的1.0时代，主要是销售理财产品，“主要用固定收益债权类的标准产品去吸引客户”；在2.0时代，360财富会逐渐销售一些股权类、权益类的浮动收益产品，这些产品需要客户有一定的风险承担能力，但是产品收益也会非常好，可能高达年化30%收益率，有部分股权类产品整体收益在3到5倍以上；在3.0时代，360财富将成为互联网“一站式财富管理平台”，依靠大数据和C2B定制给用户提供360°全资产配置财富管理解决方案。

　　大数据资产配置模型是未来360财富跟其他财富管理平台竞争的一个重要差异化武器。

　　“大数据就是我们的核心竞争力。”程欢表示，未来会开发出一套大数据系统，把用户的要素和理财需求录入进去以后，可以直接为用户进行财务诊断，实现个性化定制化的资产配置解决方案。

　　据程欢透露，这套系统的核心原理来自360财富团队中在美国一家近70年积累的私人银行公司工作的技术人员。“他们已经积累了大量的解决方案和案例数据库，他们的方案和模型会对我们有大量的借鉴和支持，同时我们自己的研究部和技术研发部也做了大量的本土化的模型改造和数据积累，持续的累计研发时间超过2年。”

　　在完成pre-A轮融资之后，360财富即将启动新一轮亿元级别的大规模融资。同时，360财富的主体公司“上海北斗投资管理有限公司”将登陆新三板上市，程欢表示，一旦成为第一家定位“互联网+财富管理”的新三板上市公司，不仅能扩大自身的品牌价值，吸引更多的优秀人才，更能最大程度地服务好客户的理财与投资需求，为更多的客户创造更大的价值。（文/张耀庆 ）